รู้จักประเภทของโบรกเกอร์ฟอเร็กซ์

PediaFX – โดยพื้นฐานแล้ว โบรกเกอร์ฟอเร็กซ์มีสองประเภท: โบรกเกอร์ที่มี Dealing Desk (DD), No Dealing Desk (NDD) และ Hybrid โบรกเกอร์ DD บางครั้งเรียกว่า Market Makers หรือในภาษาอินโดนีเซียเรียกว่า Broker Bandar ในทางกลับกัน โบรกเกอร์ NDD สามารถแบ่งเพิ่มเติมได้เป็นโบรกเกอร์ Straight Through Processing (STP) โบรกเกอร์เครือข่ายการสื่อสารทางอิเล็กทรอนิกส์ (ECN) และโบรกเกอร์ลูกผสม STP/ECN นอกจากนี้ยังมีโบรกเกอร์ฟอเร็กซ์หลายประเภทตามสถานะทางกฎหมาย ซึ่งสามารถแบ่งได้เป็นโบรกเกอร์ที่ได้รับการควบคุมและโบรกเกอร์ที่ไม่ได้รับการควบคุม

ประเภทของโบรกเกอร์ฟอเร็กซ์: DD, NDD และไฮบริด

1. นายหน้าซื้อขาย (DD)
   โบรกเกอร์ DD ทำกำไรผ่านสเปรด โบรกเกอร์ DD ถือได้ว่าเป็นผู้ดูแลสภาพคล่องและสร้างตลาดเทียมและอัตราแลกเปลี่ยนสำหรับลูกค้า แม้ว่าอาจดูเหมือนมีการยักยอกบางอย่างที่เกี่ยวข้อง แต่ก็ไม่เป็นเช่นนั้น พวกเขายังคงเสนอทั้งตัวเลือกการขายและการซื้อและไม่สนใจว่าผู้ซื้อขายจะเลือกตัวเลือกใด อย่างไรก็ตาม หากคุณกำลังซื้อขายกับโบรกเกอร์ Dealing Desk ตรวจสอบให้แน่ใจว่าคุณกำลังติดต่อกับโบรกเกอร์ Dealing Desk ที่ลงทะเบียน (ได้รับการควบคุม) ในฐานะบริษัทโบรกเกอร์ที่มีชื่อเสียงดี ตัวอย่างของกฎระเบียบที่ดี ได้แก่ NFA/CFTC ในสหรัฐอเมริกา FCA ในสหราชอาณาจักร และ ASIC ในออสเตรเลีย โบรกเกอร์ Dealing Desk มักถูกเรียกว่าตัวแทนจำหน่าย ข้อดีของโบรกเกอร์ DD มักจะสะท้อนให้เห็นในสิ่งอำนวยความสะดวกที่พวกเขาเสนอ เช่น เลเวอเรจสูงถึง 1:1000 ไม่มีการคิดดอกเบี้ย สเปรดต่ำ (บางครั้งสเปรดคงที่) โบนัสที่น่าดึงดูด และตัวเลือกการฝากและถอนเงินที่ง่ายดายผ่านบุคคลที่สาม อย่างไรก็ตาม ข้อเสียก็คือเนื่องจากโบรกเกอร์เหล่านี้เป็นผู้ดูแลสภาพคล่อง เทรดเดอร์จึงไม่เห็นอัตราแลกเปลี่ยนระหว่างธนาคารที่แท้จริง นอกจากนี้ ดีลเลอร์ทั้งรายใหญ่และรายเล็กมักจะเข้ารับตำแหน่งตรงข้ามกับเทรดเดอร์ ตัวอย่างเช่น หากคุณเปิดตำแหน่งซื้อ 1 ล็อตมาตรฐานใน EUR/USD โบรกเกอร์ DD จะพยายามค้นหาคำสั่งซื้อที่ตรงกันของคู่และขนาดเดียวกันจากเทรดเดอร์รายอื่น สิ่งนี้จะช่วยลดความเสี่ยงให้เหลือน้อยที่สุด อย่างไรก็ตาม หากไม่มีคำสั่งซื้อที่ตรงกัน คำสั่งซื้อเหล่านั้นจะมีสถานะตรงกันข้ามกับคุณ โบรกเกอร์ฟอเร็กซ์แต่ละรายอาจมีนโยบายการบริหารความเสี่ยงที่แตกต่างกัน ดังนั้นแม้ว่าคุณจะรู้ว่าโบรกเกอร์เป็นโบรกเกอร์ DD คุณก็สามารถสอบถามโบรกเกอร์โดยตรงเกี่ยวกับแนวทางของพวกเขาได้

นายหน้าตัวแทนจำหน่ายมีสองประเภท:

ก) ตัวแทนจำหน่ายรายใหญ่
โบรกเกอร์เหล่านี้มักจะมีชื่อเสียงที่ดี ได้รับการจดทะเบียนอย่างถูกต้องตามกฎหมาย (ได้รับการควบคุม) และไม่ได้อยู่ในสถานที่ห่างไกลหรือไม่ชัดเจน เช่นเดียวกับการเล่นที่คาสิโนขอแนะนำให้มองหาคาสิโนขนาดใหญ่เช่นในมาเก๊าหรือลาสเวกัส ด้วยวิธีนี้ หากคุณทำกำไร คุณสามารถมั่นใจได้ว่าโบรกเกอร์จะจ่ายเงินรางวัลให้กับคุณ และเงินลงทุนของคุณจะยังคงปลอดภัย โบรกเกอร์ DD ที่ได้รับการควบคุมได้รับการควบคุมดูแลโดยหน่วยงานกำกับดูแล (โดยปกติจะมาจากรัฐบาลท้องถิ่น) ซึ่งมีจุดมุ่งหมายเพื่อควบคุมและรับรองว่าโบรกเกอร์ปฏิบัติหน้าที่อย่างเหมาะสมและไม่หลอกลวงลูกค้า

b) ผู้ค้ารายย่อยหรือนายหน้าไม่ได้รับการควบคุม (Bucket Shops หรือนายหน้าริมถนน)
โบรกเกอร์เหล่านี้เป็นโบรกเกอร์ที่คุณควรหลีกเลี่ยง เนื่องจากมีศักยภาพสูงในการควบคุมธุรกรรมหรือมีส่วนร่วมในกิจกรรมฉ้อโกง ส่งผลให้เกิดการสูญเสียโดยไม่จำเป็น โดยทั่วไป โบรกเกอร์ Bucket Shop ไม่มีใบอนุญาตที่เหมาะสม และโดยทั่วไปใบอนุญาตของพวกเขาจะออกให้เหมือนบริษัทปกติหรือบริษัทประเภทอื่นๆ (ไม่ใช่ในฐานะบริษัทนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์) สิ่งนี้มักทำให้ผู้มีโอกาสเป็นลูกค้าที่ไม่มีประสบการณ์เข้าใจผิด

ลักษณะของนายหน้าร้านค้าถัง:

• ตั้งอยู่ในสถานที่ที่ไม่ชัดเจนหรือถือเฉพาะใบอนุญาตจากเขตอำนาจศาลนอกอาณาเขตที่ไม่ชัดเจน
• ส่วนใหญ่อนุญาตให้โอนเงินกับบุคคลที่สามหรือบุคคล การลงทะเบียนนั้นง่ายมากและดูไม่ระมัดระวังโดยไม่มีการตรวจสอบที่เพียงพอ
• โบรกเกอร์ร้านฝากข้อมูลบางแห่งกำหนดข้อจำกัดหรือห้ามเทคนิคการซื้อขายบางอย่าง (เช่น การเทรดแบบ Scalping, Martingale เป็นต้น) อย่างไรก็ตาม ยังมี Bucket Shops ที่อนุญาตให้ใช้เทคนิคการซื้อขายทั้งหมดได้ เนื่องจากระบบของพวกเขามีสคริปต์อัตโนมัติที่สามารถขัดขวางเทคนิคเหล่านั้นได้ (ปกติเรียกว่าสคริปต์ตัวแทนจำหน่ายเสมือน)
• เงื่อนไขที่นำเสนอโดยโบรกเกอร์ Bucket Shop มักจะเบี่ยงเบนไปจากเงื่อนไขปกติของตลาดจริง เช่น เลเวอเรจสูงเกินไป (เช่น 1:1000) หรือสเปรดต่ำเกินจริง (เช่น 1 pip คงที่หรือแม้กระทั่ง 0 pip คงที่ ในขณะที่เงื่อนไขจริง ตลาด สเปรดมีการเปลี่ยนแปลงตลอดเวลาทุกวินาที)
• พวกเขาเสนอโบนัสจำนวนมากเพื่อดึงดูดลูกค้าให้ฝากเงิน (ซึ่งท้ายที่สุดแล้วจะถูก “กิน” โดยดีลเลอร์ฉ้อโกงเหล่านี้) ระวังโบรกเกอร์ที่เสนอสิ่งหรือโบนัสที่โอ้อวดมากเกินไปซึ่งดูน่าดึงดูดใจมาก เพราะยิ่งโบนัสมากเท่าไร คุณก็ยิ่งควรพิจารณาให้รอบคอบมากขึ้นเท่านั้น แทนที่จะติดกับดักและประสบกับความสูญเสียที่ไม่สมส่วนเมื่อเทียบกับโบนัสที่เสนอ ควรใช้ความระมัดระวังจะดีกว่า

แนวทางปฏิบัติในการโกงที่โบรกเกอร์ Bucket Shop มักดำเนินการมีดังนี้:

1. รีโควตมากเกินไป: รีโควตเกิดขึ้นเมื่อคุณต้องการทำธุรกรรมในราคาที่กำหนด แต่แพลตฟอร์มเสนอตัวเลือกราคาอื่น
2. การดำเนินการตามคำสั่งช้า: หากการซื้อขายของคุณถึงกำไรเป้าหมาย (TP) การดำเนินการจะกลายเป็นเรื่องยาก แต่หากถึงจุดหยุดขาดทุน (SL) การดำเนินการก็จะเป็นไปอย่างง่ายดาย
3. การหยุดทำงานของเซิร์ฟเวอร์บ่อยครั้ง: เมื่อเซิร์ฟเวอร์ประสบปัญหา คุณจะไม่สามารถทำการซื้อขายได้ คุณอาจไม่สามารถปิดตำแหน่งการซื้อขายที่เปิดอยู่ได้
4. การจัดการราคาเสนอ
5. การไม่เต็มใจที่จะรับทราบธุรกรรมที่ทำกำไรเพียงฝ่ายเดียว โดยอ้างว่าการซื้อขายของคุณไม่ถูกต้องตามกฎหมาย
6. การถอนเงินล่าช้าหรือถูกจำกัด
7. ข้อความที่เป็นเท็จ: โปรดระวังข้อความที่ทำให้เข้าใจผิดจากโบรกเกอร์ Bucket Shop เช่น การอ้างว่าเป็นโบรกเกอร์ ECN หรือ STP การตรวจสอบกฎระเบียบเป็นสิ่งสำคัญเพื่อให้แน่ใจว่านายหน้าอยู่ภายใต้การดูแลของหน่วยงานที่มีชื่อเสียงเพื่อป้องกันกิจกรรมการฉ้อโกง

นอกจากนี้ควรระวังรางวัลที่พวกเขาอ้างว่าได้รับ รางวัลเหล่านี้ไม่ได้รับประกันความปลอดภัยของนายหน้า ตรวจสอบความน่าเชื่อถือของหน่วยงานจัดอันดับที่ได้รับรางวัล ตัวอย่างเช่น โบรกเกอร์ฟอเร็กซ์ Prime4x ซึ่งกลายเป็นกลโกง อ้างว่าเป็น "โบรกเกอร์ที่ดีที่สุดประจำปี 2009" จากหน่วยงานจัดอันดับที่ไม่น่าเชื่อถือ และท้ายที่สุดก็ฉ้อโกงลูกค้าและหนีไปพร้อมกับเงินของพวกเขา

2. โบรกเกอร์ Non-Dealing Desk (NDD)
   โบรกเกอร์ NDD มีความหมายตามตัวอักษรว่า “โดยไม่ต้องผ่านโต๊ะซื้อขาย” ทำหน้าที่เป็นสะพานเชื่อมระหว่างเทรดเดอร์และตลาดระหว่างธนาคาร สเปรดที่เสนอโดยโบรกเกอร์ NDD ไม่สามารถแก้ไขได้ เนื่องจากจะต้องสอดคล้องกับราคาตลาดเสมอ และมักจะมากกว่าสเปรดที่โบรกเกอร์ Dealing Desk (DD) เสนอ อีกทางหนึ่ง โบรกเกอร์ NDD อาจเรียกเก็บค่าคอมมิชชันต่อล็อตที่ซื้อขาย โดยทั่วไปแล้ว โบรกเกอร์ NDD จะไม่ค้าขายกับสถานะของลูกค้า

โบรกเกอร์ NDD สามารถแบ่งออกเป็นสองประเภท: ECN และ STP

โบรกเกอร์ STP: โบรกเกอร์ฟอเร็กซ์ STP เปลี่ยนเส้นทางคำสั่งซื้อจากเทรดเดอร์ไปยังผู้ให้บริการสภาพคล่องที่สามารถเข้าถึงตลาดระหว่างธนาคารได้ โดยทั่วไปแล้ว โบรกเกอร์ STP จะมีธนาคาร/สถาบันการเงินหลายแห่งเป็นผู้ให้บริการสภาพคล่อง โดยแต่ละแห่งมีการเสนอราคา Bid/Ask ที่แตกต่างกัน ตัวอย่างเช่น หากโบรกเกอร์ STP มีผู้ให้บริการสภาพคล่องสามรายที่มีอัตราที่แตกต่างกัน ระบบจะจัดเรียงและส่งมอบอัตราที่ดีที่สุดไปยังแพลตฟอร์มของคุณ โบรกเกอร์ STP จะได้รับผลกำไรจากค่าสเปรดที่เรียกเก็บในแต่ละธุรกรรม ซึ่งจะถูกเพิ่มเข้าไปในราคาเสนอของผู้ให้บริการสภาพคล่อง ดังนั้นสเปรดในโบรกเกอร์ STP มักจะแปรผันหรือลอยตัว ไม่คงที่

โบรกเกอร์ ECN: โบรกเกอร์ ECN อนุญาตให้ลูกค้าโต้ตอบโดยตรงกับผู้เข้าร่วมในเครือข่ายการสื่อสารอิเล็กทรอนิกส์ รวมถึงธนาคาร กองทุนเฮดจ์ฟันด์ โบรกเกอร์อื่น ๆ และเทรดเดอร์รายบุคคล ผู้ซื้อขายกับโบรกเกอร์ ECN บางครั้งสามารถเข้าถึง "ความลึกของตลาด" ซึ่งแสดงคำสั่งซื้อและขายจากผู้เข้าร่วมตลาดรายอื่น เนื่องจากระบบนี้ โบรกเกอร์ ECN มักต้องการเงินฝากจำนวนมากและเรียกเก็บค่าคอมมิชชั่นต่อล็อตที่ซื้อขาย

3. โบรกเกอร์ไฮบริด:
   โบรกเกอร์แบบไฮบริดคือการรวมกันของโบรกเกอร์ ECN/STP และโบรกเกอร์ Dealing Desk (DD) โดยทั่วไป โบรกเกอร์แบบไฮบริดจะมีกฎเกี่ยวกับการดำเนินการตามคำสั่งตามประเภทของบัญชีที่ใช้ สิ่งหนึ่งที่ควรทราบก็คือโบรกเกอร์บางรายที่อ้างว่าเป็น STP/ECN อาจดำเนินการเป็นโบรกเกอร์แบบไฮบริดจริงๆ บัญชี เช่น บัญชี Cent หรือ Mini ที่เสนอคำสั่งซื้อที่มีขนาดล็อต 0.1 หรือต่ำกว่า อาจไม่ถูกส่งไปยังผู้ให้บริการสภาพคล่องหรือตลาดเนื่องจากมีขนาดเล็ก และจะดำเนินการผ่านโมเดล Dealing Desk (DD) แทน อย่างไรก็ตาม คำสั่งซื้อที่มีปริมาณมากขึ้นอาจดำเนินการผ่านโมเดล STP/ECN เป็นการท้าทายที่จะตัดสินว่าโบรกเกอร์นั้นเป็นประเภทไฮบริดจริง ๆ หรือไม่ และวิธีเดียวที่จะรู้ได้ก็คือการลองใช้ด้วยตัวเอง