تشير البيانات الصادرة من ألمانيا والمملكة المتحدة يوم الجمعة (24 يناير 2025) إلى ارتفاع مؤشر مديري المشتريات (PMI) لكل من قطاعي التصنيع والخدمات في يناير مقارنة بالشهر السابق. وقد أضاف هذا التحسن معنويات إيجابية لليورو والجنيه الإسترليني، مما أدى إلى زيادة الضغوط على الدولار الأمريكي.
تعرض الدولار لضغوط عقب تصريحات الرئيس السابق دونالد ترامب، الذي أصر على ضرورة قيام بنك الاحتياطي الفيدرالي بخفض أسعار الفائدة بسرعة. ومن المتوقع أن يستمر هذا الشعور في التأثير على تحركات السوق الليلة، إلى جانب البيانات من الولايات المتحدة. وفيما يلي ما هو مدرج على جدول الأعمال وفقًا لـ Trading Central:
مُستَحسَن
مُستَحسَن
مُستَحسَن
مُستَحسَن
- مؤشر مديري المشتريات التصنيعي في الولايات المتحدة (يناير) في الساعة 21:45 بتوقيت غرب الولايات المتحدة؛ تنبؤ بالمناخ 49.6 مقابل 49.4 السابق
- مؤشر مديري المشتريات الخدمي في الولايات المتحدة (يناير) الساعة 21:45 بتوقيت غرب الولايات المتحدة؛ تنبؤ بالمناخ 56.6 مقابل 56.8 السابق
- مبيعات المنازل القائمة (شهرا بعد شهر/ديسمبر) الساعة 22:00 بتوقيت غرب إنجلترا؛ تنبؤ بالمناخ 0.3% مقابل 4.8% السابق
ذهب
يظل سعر الذهب (XAUUSD) بالقرب من أعلى مستوى يومي له عند $2,778.21 للأونصة. ويقترب الذهب من أعلى مستوى له على الإطلاق عند $2,790 للأونصة والذي سجله في 31 أكتوبر.
ارتفع سعر الذهب منذ تنصيب ترامب في وقت سابق من هذا الأسبوع. وقد أدت التصريحات المختلفة التي أدلى بها ترامب إلى زيادة الطلب على الذهب باعتباره ملاذ آمنومن الجدير بالذكر أن تعليقاته الأخيرة التي حث فيها بنك الاحتياطي الفيدرالي على التحرك عززت التوقعات الإيجابية للذهب.
قد تشتد المشاعر الصعودية المحيطة بالذهب إذا جاءت البيانات الاقتصادية الأمريكية الليلة أقل من المتوقع.
زيت
ارتفعت أسعار النفط (CLS10) إلى $74.97 للبرميل في بداية التعاملات في أوروبا. وبالمقارنة مع إغلاق يوم الخميس، ارتفع النفط بمقدار $0.72. وقد يُعزى هذا الارتفاع إلى عوامل فنية، حيث انخفض النفط سابقًا لمدة ستة أيام متتالية، وخسر ما مجموعه $6.23.
لا تزال سوق النفط تواجه مشاعر سلبية في أعقاب خطط ترامب لتعزيز الإنتاج في الولايات المتحدة. بالإضافة إلى ذلك، فإن احتمالات التوصل إلى حل للصراع بين روسيا وأوكرانيا خلال رئاسة ترامب قد تؤدي إلى انتعاش إمدادات النفط الروسية في السوق. وبالتالي، تظل أسعار النفط عرضة للانعكاس خلال تداولات الليلة.
اليورو مقابل الدولار الأميركي
ارتفع زوج اليورو/الدولار الأميركي إلى 1.05151 عند افتتاح التعاملات الأوروبية، عقب صدور بيانات مؤشر مديري المشتريات الألماني. وبالمقارنة بإغلاق يوم الخميس، ارتفع زوج اليورو/الدولار الأميركي بمقدار 1000 نقطة (100 نقطة).
تم تسجيل مؤشر مديري المشتريات التصنيعي في ألمانيا لشهر يناير عند 44.1، وهو أعلى من تنبؤ بالمناخ في Trading Central بلغ 42.3 وهو أعلى من 42.5 في الشهر السابق. علاوة على ذلك، سجل مؤشر مديري المشتريات للخدمات 52.5، متجاوزًا تنبؤ بالمناخ من 51 و 51.2 في الشهر الماضي.
قد تصبح التوقعات لزوج اليورو/الدولار الأميركي أكثر إيجابية إذا كان أداء البيانات الاقتصادية الأميركية الليلة أقل من المتوقع مقارنة بالشهر السابق. تنبؤ بالمناخ.
الجنيه الاسترليني مقابل الدولار الأميركي
ارتفع زوج الجنيه الإسترليني مقابل الدولار الأميركي بمقدار 961 نقطة (96.1 نقطة) ليصل إلى 1.24475 بحلول التعاملات الأوروبية المبكرة. وتشير البيانات الواردة من المملكة المتحدة إلى أن مؤشر مديري المشتريات التصنيعي لشهر يناير ارتفع إلى 48.2 - وهو أفضل من تنبؤ بالمناخ من 47.2 نقطة. وفي الوقت نفسه، ارتفع مؤشر مديري المشتريات لقطاع الخدمات إلى 51.2 نقطة، ارتفاعًا من 51 نقطة في ديسمبر.
على غرار زوج العملات EURUSD، من المتوقع أن يكتسب هذا الزوج من العملات المزيد من المشاعر الإيجابية إذا جاءت البيانات الاقتصادية الأمريكية القادمة أقل من تنبؤ بالمناخ.
دولار أمريكي/ين ياباني
انخفض زوج الدولار الأمريكي مقابل الين الياباني في البداية بمقدار 1223 نقطة (122.3 نقطة) إلى 154.840 في بداية التداول في أوروبا قبل ارتدادوقد دفع قرار بنك اليابان برفع أسعار الفائدة إلى 0.5% من 0.25% السابق هذا الانخفاض.
ومع ذلك، فإن الافتقار إلى التوجيه من جانب بنك اليابان فيما يتعلق بزيادات أسعار الفائدة في المستقبل تسبب في انخفاض زوج الدولار الأمريكي/الين الياباني. ارتدادقبل هذه الزيادة، كانت المرة الأخيرة التي رفع فيها بنك اليابان أسعار الفائدة في يوليو/تموز من العام الماضي. وعلى هذا فإن السوق ترى أنه من غير المرجح أن يرفع بنك اليابان أسعار الفائدة مرة أخرى في الأمد القريب.
في حين أدى هذا إلى تعافي زوج العملات USD/JPY، فإن أي أداء ضعيف للبيانات الاقتصادية الأمريكية الليلة مقارنة باليوم السابق قد يؤدي إلى تفاقم المشكلة. تنبؤ بالمناخ قد يؤدي إلى تجدد الضغط.
ناسداك
لم يشهد مؤشر ناسداك الكثير من الحركة، حيث ظل يحوم في نطاق 21,971 – 22,058 نقطة مع بدء التداول الأوروبي. ويظل المؤشر قريبًا من أعلى مستوى له على الإطلاق عند 22,151 نقطة والذي سجله في 16 ديسمبر.
إن ضغوط ترامب على بنك الاحتياطي الفيدرالي لخفض أسعار الفائدة توفر شعوراً إيجابياً لمؤشر ناسداك. وقد تتعزز هذه المشاعر إذا صدرت البيانات الاقتصادية الأميركية الليلة بشكل أسوأ من المتوقع. تنبؤ بالمناخ، مما قد يقرب ناسداك من أعلى مستوياته التاريخية.
